Investir en tant qu'entrepreneur : via votre société ou plutôt de manière privée ?

Vous êtes entrepreneur, vous disposez d'une réserve sur le compte de paiement ou le compte d'épargne de votre entreprise et vous n'avez pas besoin de cette réserve pour vos activités quotidiennes dans l'immédiat. Vous voulez faire quelque chose de cet argent car le compte ne rapporte presque rien. Il perd même de sa valeur si les taux d'intérêt sont inférieurs à l'inflation. L'investissement peut alors être intéressant. Mais par où commencer ? Faut-il investir au sein de la société ou est-il préférable de transférer d'abord l'argent vers votre patrimoine privé ? 

Transférer de l'argent dans votre patrimoine privé de manière fiscalement avantageuse prend du temps. Plus vous le faites rapidement, plus vous payez d'impôts. Il existe plusieurs façons de transférer les fonds excédentaires de votre entreprise vers votre patrimoine privé.

Dividende ordinaire

• Vous vous distribuez une fois par an des bénéfices de l'entreprise sous la forme d'un dividende ordinaire.
• La société retient 30 % de précompte mobilier sur ce montant.
• Vous n'avez ensuite plus besoin de déclarer ces revenus dans votre déclaration à l'impôt des personnes physiques.

Réserve de liquidation (VVPR-ter)

• Avec votre société, vous constituez une réserve de liquidation (VVPR-ter) sur la base des bénéfices (après impôts).
• Vous payez un impôt sur les sociétés supplémentaire (impôt anticipé) de 10 %.
• Les réserves constituées à partir du 1er janvier 2026 peuvent être retirées de la société après un délai d'attente de 3 ans, moyennant un précompte mobilier de 6,5 %, et transférées à votre patrimoine privé. Vous le faites plus tôt ? Dans ce cas, vous payez un précompte mobilier supplémentaire de 30 %. 
• Pour les réserves existantes constituées avant le 1er janvier 2026, vous pouvez choisir le régime que vous souhaitez suivre. Soit vous optez pour le nouveau délai d'attente de 3 ans et vous payez un précompte mobilier de 6,5 %, soit vous attendez au moins 5 ans pour les distribuer et vous payez un précompte mobilier de 5 % (ancien régime). Si vous souhaitez distribuer les réserves dans le cadre de l'ancien régime avant l'expiration du délai d'attente de 5 ans, vous payez un précompte mobilier supplémentaire de 20 %.
• Principe FIFO (« First In First Out ») : lors des distributions, les réserves les plus anciennes sont utilisées en premier.
• La réserve de liquidation peut être constituée annuellement. Ainsi, après les trois premières années, un montant est libéré chaque année.

VVPR-bis

• Les actions de petites entreprises créées après le 1^er juillet 2023 peuvent faire appel au système VVPR-bis sous certaines conditions. 
• Avec ce système, vous pouvez – moyennant un précompte mobilier de 15 % – distribuer des dividendes accordés sur la répartition des bénéfices du troisième exercice suivant l'exercice de l'apport.

Engagement Individuel de Pension (EIP)

• L'argent que vous investissez dans un engagement individuel de pension (EIP) vous sera versé au moment où vous prendrez votre pension (anticipée) légale.
• La société paie la prime pour votre EIP. Vous pouvez déduire la prime comme frais professionnels dans l'impôt sur les sociétés pour autant que vous ne dépassiez pas le plafond fiscal de 80 % (le total de votre pension légale et de votre pension complémentaire d'entreprise ne peut dépasser 80 % de votre dernier salaire annuel brut normal).
• En fonction de votre contrat EIP, vous pouvez utiliser une partie du capital constitué pour acheter, construire, rénover ou réparer un bien immobilier situé dans l'Espace économique européen.
• Lors du versement de votre capital pension, vous payez un impôt final unique de 10 à 20 % en fonction de votre âge au moment du versement. En plus de cet impôt, il faut payer une cotisation de 3,55 % à l'INAMI et une cotisation de solidarité (entre 0 et 2 %).
• Votre entreprise est vendue ou mise en faillite ? Dans ce cas aussi, vous conservez le capital accumulé.